Un complément au Livret A pour gérer les excédents de trésorerie
Avec l'annonce d'une hausse prochaine du taux du Livret A, de nombreux détenteurs sont confrontés à une autre contrainte : le plafond de 22 950 € qui limite la capacité d'épargne rémunérée sur ce produit réglementé. En réponse, la banque en ligne Fortuneo propose le Livret +, présenté comme une solution « complémentaire » : gratuit, sans frais, disponible immédiatement et doté d'un plafond porté à 10 millions d'euros.
Ce que promet Fortuneo — les faits
Selon la communication de la banque en ligne, le Livret + réunit plusieurs caractéristiques clés :
- Gratuit : ouverture et gestion sans frais, selon Fortuneo.
- Disponibilité permanente : aucun délai ni pénalité pour retirer les fonds.
- Plafond très élevé : jusqu'à 10 000 000 €, ce qui supprime la contrainte du plafond du Livret A pour l'essentiel des particuliers.
- Versement initial minimal : 10 € pour ouvrir le livret.
- Interfaçage avec un compte courant Fortuneo : pour automatiser les virements et piloter les liquidités depuis l'application.
- Virements instantanés entre comptes Fortuneo, facilitant l'accès aux liquidités placées.
Comparaison rapide avec le Livret A et l'assurance‑vie
Le Livret + est positionné par Fortuneo comme un substitut logique au Livret A lorsque son plafond est atteint, mais aussi comme une alternative à l'assurance‑vie pour des fonds devant rester très liquides. La communication insiste sur des taux présentés comme proches de ceux du Livret A. De leur côté, les assurances‑vie offrent des possibilités de rendement et d'investissement plus larges, mais elles comportent souvent des frais (entrée, sortie), un risque lié aux supports choisis et un délai et une fiscalité spécifique en cas de repli rapide des capitaux.
| Caractéristique | Livret A | Livret + (Fortuneo) | Assurance‑vie |
|---|---|---|---|
| Plafond | 22 950 € | 10 000 000 € | Variable selon contrat |
| Disponibilité | Immédia te | Immédiate | Souvent conditionnée/délais |
| Frais | Faibles/aucuns | Aucun (selon Fortuneo) | Entrée/sortie possibles |
| Versement minimal | Variable | 10 € | Variable |
Arbitrages pour l'épargnant
Pour un particulier qui atteint le plafond du Livret A, le Livret + offre une réponse simple : conserver l'argent disponible et sans frais, tout en évitant de basculer immédiatement vers des outils moins liquides ou plus coûteux. En revanche, deux points méritent d'être pesés :
- La différence effective de rémunération : la communication évoque des taux « à peu près analogues » au Livret A, sans détailler de niveau précis. Le rendement reste donc un critère à vérifier avant arbitrage.
- Les objectifs de l'épargne : si l'horizon est long et que l'épargnant recherche un rendement potentiellement supérieur, l'assurance‑vie ou des supports investis peuvent rester pertinents malgré leurs frais et contraintes.
Conséquences pratiques
La possibilité d'ouvrir un Livret + avec 10 € et de profiter de virements instantanés depuis un compte courant Fortuneo simplifie la gestion des liquidités pour les clients de la banque en ligne. Pour l'ensemble du marché, l'existence de ce type de produit renforce la pression concurrentielle sur les livrets papier et les banques en ligne rivales, notamment autour des plafonds, de la disponibilité et des services numériques.
En résumé
Le Livret + de Fortuneo se présente comme une alternative pratique au Livret A quand ce dernier est plein : plafond très élevé, disponibilité immédiate et absence de frais annoncés. Reste à comparer les taux effectifs et à confronter ce positionnement aux objectifs d'épargne de chacun avant d'arbitrer entre liquidité immédiate et solutions potentiellement plus rémunératrices mais moins accessibles.
