Le Livret d'épargne populaire (LEP) affiche une position singulière sur le marché de l'épargne réglementée : il offre un taux supérieur au Livret A tout en étant réservé à des foyers aux revenus modestes. Pour autant, une large partie des personnes éligibles n'y ont pas recours. Sur la base de la déclaration de revenus 2023, 19,5 millions de personnes ont été identifiées par l'administration fiscale comme potentiellement éligibles au LEP ; pourtant, plus de 6 millions d'entre elles ne profitent pas de cette possibilité, selon le site MoneyVox.
Qui peut ouvrir un LEP et selon quels plafonds ?
L'ouverture d'un LEP est subordonnée au revenu fiscal de référence (RFR), qui dépend de la composition du foyer. La banque vérifie le dernier avis d'imposition : selon la date de la demande d'ouverture, elle prendra en compte le RFR 2024 (sur l'avis 2025) ou le RFR 2025 (sur l'avis 2026). L'ouverture doit se faire en agence avec ce document.
« de la composition de la famille (nombre de parts) et sont différents selon le lieu de résidence »
En 2026, les plafonds à ne pas dépasser pour pouvoir ouvrir un LEP sont les suivants :
| Situation | Plafond RFR 2026 |
|---|---|
| Personne seule | 23 028 € |
| Couple marié ou pacsé (imposition commune) | 35 326 € |
| Couple marié/pacsé avec 2 enfants à charge | 47 624 € |
Le plafond de dépôt du LEP est fixé à 10 000 €. Pour les titulaires d'un Livret A qui se révéleraient éligibles au LEP, il est possible de transférer les fonds vers ce dernier, sous réserve du respect des règles d'ouverture et du plafond RFR.
Pourquoi autant d'éligibles n'ouvrent-ils pas de LEP ?
Plusieurs facteurs expliquent cette sous-utilisation :
- méconnaissance de l'éligibilité et des plafonds ;
- délais et formalités (présentation de l'avis d'imposition en agence) ;
- confusion avec d'autres livrets réglementés comme le Livret A ;
- préférences pour des produits en ligne ou néobanques qui ne proposent pas systématiquement le LEP.
Le constat est d'autant plus pertinent que le LEP conserve, au 1er août 2026, un taux supérieur à celui du Livret A, sans changement intervenu à cette date. Pour un foyer éligible, ouvrir un LEP peut se traduire par un gain d'intérêts significatif par rapport au maintien de l'épargne sur un Livret A.
À court terme, l'enjeu est d'information : les banques, les services publics et les conseillers en gestion doivent rappeler les conditions d'accès et faciliter la bascule depuis un Livret A quand elle est possible. À plus long terme, la question se pose aussi en termes d'accès pour les populations fragiles et de simplification administrative pour éviter que des ménages modestes passent à côté d'une rémunération plus favorable de leur épargne.
